اقتباس:
المشاركة الأصلية كتبت بواسطة stocksbrocker (المشاركة 35910973) بسم الله الرحمن الرحيم
اللهم صلي وسلم على سيدنا محمد بن عبدالله و على آله و صحبه أجمعين
اللهم علمن ما ينفعنا و أنفعنا بما علمتنا و زدنا علما يارب العالمين
السلام عليكم و رجمة الله و بركاته أجمعين
أخي العزيز هذا الموضوع الجميع يبحث عنه و لكنه برأيي القاصر يعتمد على تطبيق أكثر من مدرسة في التحليل و ربطها ببعضها البعض و أتمنى من الله أن يوفقني في الطرح و التسلسل الصحيج له.
أولا: هناك نوعان من التحليل
1-ماكرو أناليسيس (macro analysis ) و هو التحليل العام للإقتصاد من ناجية الميزانية و العجز و الدخل العام و المحلي للدولة .......
2-مايكرو أناليسيس(micro analysis ) و هو يهتم بدراسة جزء من هذا الإقتصاد و معدل التحسن أو السوء في هذا الجزء.
ثانيا : بحسب الدراسات و البحوث التي قرأتها (على حد متابعتي القاصرة) تشير إلى أن الأداء المثالي في أسواق المال يحتاج لأربعة مدارس من التحليل :
1- التحليل الأساسي ( السياسي و الإقتصادي).
2-التحليل المالي.
3-التحليل الفني.
4-التحليل الزمني.
ليس بالضرورة أن يكون المتاجر محترف جدا في كل هذه المدارس و لكن يجب أن يكون ملم بالخطوط الرئيسية لها.
لكي نعرف من أين نبدأ علينا أن نعرف في أي جزء أو مرحلة من الدورة الإقتصادية التي يمر بها الإقتصاد.
في أي إقتصاد التداول لن يخرج عن ثلاثة أوراق أو قطاعات مالية:
1-السندات (سوق الدين).
2-الأسهم.
3-السلع.
و هذه الأوراق المالية تتحرك في الدورة الإقتصادية حسب الشارت التالي
و نحن الآن في المرحلة السادسة حسب هذا الشارت
عند تحديد المرحلة التي تمر بها الدورة الإقتصادية. نستطيع البحث عن دورة ااسيولة في هذه المرحلة و كذلك القطاعات التي تتوجه إليها السيولة و ذلك خسب الشارتات التالية
بعد ذلك يمكن إستخدام التحليل الزمني لمعرفة المدة التقريبية لهذا المرحلة من الدورة الزمنية( وعادة كل مرحلة تستغرق من 7-11 سنة) و ذلك حسب قوة الإقتصاد الذي تمر به الدورة الإقتصادية و الإصلاحات التي تقوم بتطبيقها السلطات لخفيف أو تسريع الأثر الناتج من هذه الإصلاحات.
ثم يأتي دور التحليل المالي للبحث عن أفضل الفرص الإستثمارية في هذه القطاعات مع النمو المستقبلي لها.
ثم يأتي دور التحليل الفني للبحث عن الفرص التي بدأ يظهر عليها التغير في السلوك الإيجابي للأسعار( و هذه المدرسة من التحليل هي التي يحاول تطبيقها معظمنا بدون النظر للمدارس الأخرى).
و يمكن إيجاز ما نحتاجه في التحليل الفني بناءا على الشارت التالي
هذا المثلث بكل بساطة و بدون تعقيدات يلخص الأدوات الأساسية التي يحتاجها المحلل .
و نبدأ من قاعدة المثلث حيث تنص على معرفة تحليل عمق السوق سواءا في الهبوط أو الإرتفاع.
ثم تحليل الدعوم و المقاومات الشهرية و الأسبوعيةو ببساطة.
ثم نأتي لأهم ثلث في المثلث و هذا ما يحتاج الدراسة أو التطوير لمعظمنا لتحديد الشراء من عدمه. و هي كالتالي :
1-(voluem) و هي الكميات ومتى من المفترض أن تتزايد أو تنخفض و عند أي منطقة سعرية.
2-(verticality) و هي الحركة الرأسية للسهم بمعنى زاوية ميلان الترند و هل هي منفرجة أو 45 درجة و هي المثالية أو حادة و كذلك هل السهم في قيعان صاعد و قمم صاعدة أو العكس.
3-(volatility) و هي حالة السهم هل في مرحلة حركة و تذبذب أو في مرحلة تماسك سعري و يمكنك قياس ذلك بالقنوات أو مؤشر البولنجر.....
4-(velocity) و هي مؤشرات العزم مثل الماكد أو أر إس آي و عائلتها
عند تطبيق هذه الأربع مؤشرات عند الدعوم أو المقامات ستكون الحركة منطقية و يمكن البناء عليها.
ما كتبته هو المختصر المفيد و المبسط بدون أي تعقيدات لما تعلمته لأكثر من 17 سنة في أسواق المال.
أتمنى أن أكون وفقت في ربط المدارس ببعضها و تكون الصورة وضحت بطريقة مبسطة جدا.
ما نرجوه هو دعوة صالحة لعل الله يقبلها لنا و لكم يإذنه تعالى.
المواضيع المتشابهه 
ملخص للدورة الأقتصادية و دورات القطاعات بقلم الخبير stocksbrocker 
العرض العادي
